- Европа пытается сохранить ключевые технологии на своей территории и снизить зависимость от Китая
- Судебная битва вокруг Nexperia становится проверкой стратегии Европы по снижению рисков
- Автомобильная промышленность и глобальные цепочки поставок ощущают растущее давление
Попытка Европы противостоять Китаю и сохранить местные технологии приближается к переломному моменту.
В борьбе за контроль над важнейшим звеном глобальной цепочки поставок производитель чипов Nexperia BV был забран от своего китайского владельца решением голландского суда, и теперь одна из ведущих компаний по производству так называемых «традиционных» чипов спешит защитить свою независимость. Если компания из Неймегена добьется успеха, Европа сохранит ценный опыт в производстве полупроводников и одержит редкую победу над Китаем.
Заняв жесткую позицию по делу Nexperia, Европа стремится «создать прецедент того, что означает снижение рисков», говорит Бенедетта Жирарди, координатор программы Гаагского центра стратегических исследований, имея в виду цель Европы уменьшить свою зависимость от Китая. Цель состоит в том, чтобы показать, что Европа «хочет суверенитета и автономии в рамках разговора» о технологиях, даже если она стремится поддерживать торговые отношения с ключевым партнером.
С тех пор, как в октябре голландский суд вмешался в вопрос о праве собственности на Nexperia, противостояние грозит встряхнуться. автомобильное производство в Европе и по всему миру. С одной стороны — ядро компании, находящееся под контролем назначенных судом попечителей в Нидерландах; с другой — ключевая производственная площадка, ориентированная на экспроприированного бывшего владельца Wingtech Technology Co. — электронной компании, 30% которой принадлежит структурам, близким к китайскому государству.
Nexperia — ведущий поставщик автомобильных чипов малой мощности | Доля рынка дискретных полупроводников для автомобильной промышленности в 2024 г.
Поскольку Nexperia стремится расширить свои производственные мощности за пределами Китая, Wingtech активизировала усилия по восстановлению контроля над производителем чипов, которым она владела с 2019 года. Компания начала переговоры с назначенными судом управляющими для урегулирования спора, одновременно обжалуя приостановку своих прав собственности в высшем суде Нидерландов.
Судебное слушание в среду определит, будет ли это быстрое решение или длительная судебная тяжба. Суд Амстердама может назначить расследование в отношении компании, если у него есть основания сомневаться в том, как управлялась Nexperia. С другой стороны, меры против владения Wingtech компанией Nexperia и против ее основателя могут быть отменены, если суд примет решение не начинать расследование.
Ожидается, что встреча будет иметь далеко идущие последствия не только для будущего Nexperia, но также для устойчивости цепочки поставок автомобилей и геополитических отношений.
Временной интервал для Nexperia
Тем временем за кулисами две Нексперии готовятся к потенциальному будущему друг без друга. Для Nexperia China это означает поиск альтернативных источников пластин — тонких плоских пластин из полупроводникового материала, обычно кремния. Для голландской материнской компании это означает расширение других производственных площадок, чтобы иметь достаточные мощности для удовлетворения спроса клиентов. Оба начинания сложны.
«Столкнувшись с трудностями, возникшими из-за неправомерного вмешательства голландского правительства, Nexperia China активно предприняла «производственное самоспасение», в том числе путем получения пластин из других источников», — заявил председатель Wingtech Руби Ян в интервью Bloomberg.
«Наше сотрудничество в области поставок пластин на китайском рынке является естественным продолжением этой стратегии», — сказала она, добавив, что инициатива направлена на улучшение операций, «а не на полную замену существующей цепочки поставок».
По словам Яна, голландская страна инвестирует около 300 миллионов долларов в расширение других производственных мощностей с целью к середине 2026 года вывести 90 процентов мощностей за пределы Китая. По ее словам, эти проекты демонстрируют «явное намерение выйти из Китая».
По словам источников, знакомых с вопросом, планы расширения площадок Nexperia в Малайзии и на Филиппинах направлены на увеличение годовой мощности на десятки миллиардов единиц. Компания подтвердила, что работает над «ускорением существующих планов расширения мощностей», но отказалась комментировать конкретные цифры или цели.
Продажи Nexperia удвоились под руководством Wingtech | Выручка по сегментам
Поскольку некоторые конкуренты Nexperia, такие как американская компания OnSemi, сигнализируют о том, что они могут нарастить производство и принимать заказы Nexperia, необходимость действовать быстро возрастает, и места для ошибок остается мало.
Острый спор побудил банки отозвать сотни миллионов долларов финансирования Nexperia, включая неиспользованную возобновляемую кредитную линию в размере 800 миллионов долларов, сообщили люди, говорившие на условиях анонимности, поскольку переговоры конфиденциальны. Компания заявила, что «не имеет долгов и имеет сильную позицию по ликвидности, на которую не повлияли события последних месяцев».
Конфликт вышел на первый план в октябре, когда суд в Амстердаме постановил передать права собственности Wingtech в траст в связи с обвинениями в том, что компания незаконно переносила технологии из Европы в Китай. Суд также отстранил основателя Wingtech Чжана Сюэчжэна от должности генерального директора Nexperia из-за обвинений в том, что он перенаправлял ресурсы родственным компаниям и наносил ущерб голландскому производителю микросхем. Wingtech отрицает правонарушения.
Решение суда привело к тому, что завод Nexperia в Гуандуне — мощностью более 50 миллиардов единиц в год, или около половины докризисного производства группы, — приостановил сотрудничество со своей материнской компанией в Нидерландах, которая, в свою очередь, прекратила поставки пластин в Китай.
Наряду с внутрикорпоративным конфликтом вмешались также правительства Нидерландов и Китая. Нидерланды ввели полномочия по наблюдению по соображениям национальной безопасности, а Пекин ограничил экспорт Nexperia из Китая. Политический спор утих после возобновления поставок, но Китай продолжает требовать, чтобы голландцы отступили.
«Существует явное намерение превратить Wingtech в нечто вроде будущего национального чемпиона», — сказал Матье Дюшатель, директор международных исследований аналитического центра Institut Montaigne. «Для европейцев это показало важность наличия безопасного доступа к сборочным объектам, что является явной слабостью».
Хотя Nexperia является относительно небольшим игроком в мировой полупроводниковой промышленности, ее важность заключается в ее способности производить чипы, выполняющие простые функции, такие как управление питанием, в огромных объемах — около 3000 компонентов в секунду. Несмотря на низкую технологичность, эти компоненты используются практически в каждом электронном устройстве.
Цепочки поставок под давлением
Деятельность Nexperia построена в эпоху бесперебойной глобальной торговли. Пластины с заводов Германии и Великобритании отправляются для тестирования и сборки на предприятия в Китае, Малайзии и на Филиппинах. Оттуда готовые компоненты отправляются клиентам по всему миру, в том числе обратно в Европу.
По словам людей, знакомых с ситуацией, проблемы с поставками побудили некоторых крупных клиентов, таких как поставщик автозапчастей Robert Bosch GmbH, отправлять пластины с заводов Nexperia в Европе в Китай. Этот процесс является дорогостоящим и сложным и поэтому не считается долгосрочным решением.
Рабочий в чистой комнате по производству кремниевых полупроводниковых пластин на заводе Nexperia в Ньюпорте, Великобритания. Фотограф: Холли Адамс/Bloomberg
По словам источников, в рамках своих планов расширения голландская материнская компания ведет переговоры с клиентами об инвестировании в объекты Nexperia в Юго-Восточной Азии.
Представитель Bosch отказался комментировать отношения с поставщиками по причинам конкуренции, но заявил, что компания находится в тесном контакте с Nexperia и работает над минимизацией любых производственных ограничений.
Дефицит чипов Nexperia застал автопроизводителей врасплох. Honda Motor Co. остановила производство на нескольких заводах, а Volkswagen AG и другие мобилизовали команды для предоставления альтернатив. Ведущий поставщик запчастей ZF Friedrichshafen AG сократил производство.
Спор между Нидерландами и Китаем по поводу Нексперии готовился давно.
Давний конфликт между Нидерландами и Китаем
Чтобы избежать таких уязвимых мест В будущем европейские страны обсуждают, как субсидировать так называемое бэкэнд-производство за пределами Китая, сообщил источник, знакомый с вопросом. В то же время, по словам людей, проинформированных по этому вопросу, Китай также находится под давлением со стороны отечественных автопроизводителей, в том числе BYD, с целью обеспечить стабильные поставки.
Даже если одна или обе компании Nexperia выживут или найдут способ примириться, репутация бренда будет испорчена, и исправить ситуацию может оказаться трудно, создавая долгосрочную неопределенность.
Борьба за контроль над цепочкой создания стоимости
«Поскольку страны соперничают за контроль над различными этапами цепочки создания стоимости полупроводников, это обрисует потенциальные точки отказа», — сказал Джейкоб Фельдгойз, старший аналитик по исследованию данных в Центре безопасности и новых технологий Джорджтаунского университета. «Риск, связанный с этой ситуацией, на самом деле ни для кого не представлялся».