- Сделка Visa-Mastercard может сэкономить торговцам более 200 миллиардов долларов и опровергает давнее правило «принимать все карты»
- Продавцы получают право отклонять премиальные кредитные карты и взимать дополнительные комиссии за платежи Visa и Mastercard.
- Плата за обмен трафиком снижается на 10 базисных пунктов в течение пяти лет, но торговые организации предупреждают, что сети могут компенсировать это за счет повышения других сборов.
Visa Inc. и Mastercard Inc. достигли соглашения с торговцами о снижении некоторых комиссий и предоставлении торговцам большей свободы отказывать клиентам, использующим определенные кредитные карты, включая карты премиум-класса, использование которых резко возросло в последние годы.
По словам Джозефа Стиглица и Кейта Леффлера, которые были экспертами-экономистами в этом деле от имени трейдеров, предложенное урегулирование, направленное на прекращение более чем 20-летних судебных разбирательств, может в конечном итоге сэкономить трейдерам более 200 миллиардов долларов. Это сделало бы это одно из крупнейших коллективных антимонопольных исков в США.
Обе сети согласились смягчить свои спорные правила «принимать все карты», которые требовали от торговцев принимать все кредитные карты Visa или Mastercard, если они вообще принимают карты этих двух сетей. Это правило все больше раздражает торговцев, поскольку все больше потребителей используют кредитные карты премиум-класса, принимать которые дороже, чем стандартные продукты.
По условиям соглашения торговцы теперь смогут выбирать, принимать ли премиальные карты пользователей.
Проявления соглашения с трейдерами
Урегулирование может оказать существенное влияние на казну по всей стране. Например, это может означать, что клиенту с картой JPMorgan Chase & Co. Sapphire Reserve, которая носит бренд Visa Infinite и имеет соответственно более высокую торговую комиссию, может быть отказано при оформлении заказа. Клиент с картой Freedom Unlimited от JPMorgan сможет совершить покупку.
«Это предложение представляет собой серьезную уступку со стороны сетей, в частности, изменение правила «принимать все карты», которое дает продавцам возможность управлять расходами, уводя клиентов от определенных премиальных карт с более высокой комиссией», — сказал Санджай Сакрани, аналитик Keefe, Bruyette & Woods, в записке для клиентов.
«Однако, даже если бы у них была эта опция, мы думаем, что немногие продавцы действительно воспользовались бы ею из-за влияния на качество обслуживания клиентов и продажи».
Практически сразу же против предложенного соглашения выступили торговые организации, такие как Merchants Payments Coalition, утверждая, что премиальные карты типа Sapphire Reserve в последние годы стали настолько популярны, что не принять их невозможно.
Условия соглашения
«После более чем 20 лет судебных разбирательств Visa и Mastercard достигли предлагаемого соглашения с американскими торговцами всех размеров, которое обеспечит значительное облегчение, большую гибкость и возможности контроля над тем, как они принимают платежи от своих клиентов», — говорится в пресс-релизе Visa.
Новое соглашение позволит торговцам взимать дополнительную плату с клиентов, желающих использовать продукты Mastercard и Visa.
Сети также согласились снизить средний эффективный обменный курс (меру комиссий, которые продавцы платят, когда покупатели используют карты на кассе) на 10 базисных пунктов в течение пятилетнего периода при платежах по кредитным картам в США, как показывают нормативные документы. Стандартные ставки потребительского кредитования в США будут ограничены 125 базисными пунктами.
В рамках своего противодействия сделке Коалиция Merchants Payments Coalition заявила, что Visa и Mastercard согласились ограничить только часть комиссий, которые они передают кредиторам, а не комиссию, которую они оставляют себе.
«Минимальное снижение, предложенное в соглашении о банковских комиссиях, все же может позволить Visa и Mastercard увеличивать свои комиссии без ограничений», — сказала Дженнифер Хэтчер, член исполнительного комитета MPC. «Любая предполагаемая экономия продавцов и потребителей может быть легко сведена на нет, если Visa и Mastercard повысят свои комиссии».
Торговцы уже давно жалуются на комиссии. В то время как Visa и Mastercard устанавливают обменные курсы, доходы в основном передаются банкам, выпускающим карты, таким как JPMorgan, Capital One Financial Corp. и Citigroup Inc.
Более ранняя попытка урегулирования
Новое соглашение следует за соглашением между сторонами, заключенным в прошлом году, которое должно было сэкономить трейдерам не менее 30 миллиардов долларов в течение пяти лет. Это более раннее соглашение, которое могло бы стать одним из самых значительных антимонопольных соглашений, развалилось, когда федеральный судья Марго Броуди отклонила его в июне 2024 года.
Затем Броуди выразил обеспокоенность по поводу правила «взять все карты». Согласно анализу Стиглица и Леффлера, хотя снижение комиссий за обмен может сэкономить торговцам около 38 миллиардов долларов в ближайшие годы, большая часть ожидаемой экономии связана с решением сетей изменить свои правила приема всех карт и ввести дополнительные комиссии.
«Мы считаем, что это лучшее решение для всех сторон, обеспечивающее ясность, гибкость и защиту потребителей, что и было целью этого процесса», — говорится в электронном письме Mastercard. «От этого соглашения выиграют мелкие торговцы — больше выбора при приеме платежей, снижение затрат и упрощение правил».