- Золото приближается к $5000 за тройскую унцию, чему способствует геополитическая напряженность и опасения по поводу независимости Федеральной резервной системы.
- Серебро достигло рекордного уровня около 100 долларов, а платина также достигла рекордного уровня.
- Центральные банки и частные инвесторы повышают спрос на золото как средство защиты от системных рисков
Золото приблизилось к $5000 за унцию, поскольку геополитические риски и новые угрозы независимости Федеральной резервной системы обеспечили рекордный рост. Драгоценный металл поднялся до исторического максимума выше $4967 в пятницу и ожидал недельного прироста почти на 8%, чему способствовало ослабление доллара.
Серебро тоже передовой до рекордного уровня чуть менее 100 долларов за тройскую унцию, а платина достигла рекордного уровня после того, как ключевой индекс валюты США перешел к самой слабой неделе за семь месяцев, составив драгоценные металлы более доступен для большинства покупателей.
Золото ускоряет рост на фоне ослабления доллара
«Золото переживает устойчивую переоценку, поскольку в международном порядке после Второй мировой войны появляются трещины», — сказал Юйсюань Тан, руководитель отдела макростратегий Азии в JP Morgan Private Bank. «Инвесторы все чаще рассматривают золото как надежную защиту от трудноизмеримых рисков, связанных со сменой режима».
После лучшего годового дохода с 1979 года золото продолжило стремительный рост и в начале этого года продемонстрировало дополнительный прирост в 15%. Возобновившиеся нападки президента США Дональда Трампа на Федеральную резервную систему, а также военная интервенция в Венесуэлу и угрозы аннексии Гренландии дали дополнительный импульс т.н. «торговля на обесценивание», при которой инвесторы отказываются от государственных облигаций и валют в пользу альтернативных безопасных гаваней, таких как золото.
Ограниченное предложение делает потолок цен нестабильным
«Предложения золота просто недостаточны, чтобы компенсировать напряженность на рынках и в политике США, что делает ценовые потолки весьма хрупкими», — сказал Ахмад Асири, стратег Pepperstone Ltd Group.
Goldman Sachs Group Inc. повысила прогноз цен на золото на конец года до $5400 за тройскую унцию с предыдущей оценки в $4900, сославшись на рост спроса со стороны частных инвесторов и центральных банков.
Центробанки увеличивают покупки золота
Центральный банк Польши, который занимает первое место в мире по объявленным покупкам золота, на этой неделе утвердил планы купить еще 150 тонн золота, поскольку он готовится к большей геополитической нестабильности.
В то же время вложения Индии в казначейские облигации США упали до пятилетнего минимума, поскольку золото и другие альтернативы заняли большую долю, что является частью более широкого ухода некоторых ведущих экономик с крупнейшего в мире рынка облигаций.
Серебро утроило свою стоимость за год на фоне дефицита
Инвесторы уже ждут избрания Дональда Трампа на пост президента. следующий председатель Федеральной резервной системы после того, как президент США заявил, что закончил собеседования с кандидатами, и подтвердил, что на этот пост у него имеется конкретный человек. Более «голубиный» лидер увеличил бы ставки на дальнейшее снижение ставок в этом году, что является положительным моментом для золота, которое не теряет доходности после трех снижений подряд.
Рынки также внимательно следят за результатами переговоров между президентом России Владимиром Путиным и посланниками США Стивом Уиткоффом и Джаредом Кушнером по предлагаемому мирному плану по прекращению войны на Украине.
Серебро, вызванное ралли золота, подорожало более чем втрое за последний год. Белый металл также получил поддержку со стороны исторических требований о дополнительном залоге, а также волны покупок со стороны розничных инвесторов, которая вынудила банки и нефтеперерабатывающие заводы бороться с беспрецедентным спросом.
Неопределенность по поводу изменения Китаем политики экспортного лицензирования усилила ощущение дефицита, в то время как рынок оставался крайне нестабильным даже после того, как США воздержались от введения всеобъемлющих импортных пошлин на критически важные минералы, включая серебро и платину.
Высокие цены и резкие колебания цен на серебро также означают, что банки не могут брать на себя те же риски, что и раньше, сказал Роберт Готлиб, бывший трейдер драгоценными металлами. Это означает, что банкам «придется значительно сократить свои позиции, что приведет к большей волатильности и более широким спредам», сказал он.
По состоянию на 16:07. В Сингапуре золото подорожало на 0,2% до $4946,34 за тройскую унцию. Серебро подскочило на 2,5% до $98,62. Платина подешевела после того, как ранее достигла рекордной отметки выше $2690, в то время как палладий также снизился. Спотовый индекс доллара Bloomberg ожидал недельного снижения на 0,8%.